14 PT Bank BNI Syariah

Laporan Tahunan 2014 Annual Report

2014 Performance

Laporan Manajemen
Management Reports
Management Reports
Company Profile
Operational and Business Review
Management Discussion and Analysis
Good Corporate Governance
Corporate Social Responsibility

Kami percaya BNI Syariah dapat menjadi bank yang tumbuh

berkelanjutan di masa depan dengan membangun landasan
yang kuat dari sekarang.
Auxiliary Information

We believe that BNI Syariah could become a bank which grows sustainably
in the future by building a strong foundation from now on.

Upholding The Spirit of Hasanah

PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report 15

2014 Performance
Laporan Manajemen
Management Reports

Management Reports
Laporan

Company Profile
Manajemen
Management Report

Operational and Business Review

Management Discussion and Analysis
Laporan Dewan Pengawas Syariah 16
Sharia Supervisory Board Report

Good Corporate Governance

Laporan Dewan Komisaris 20
Board of Commissioners Report

Laporan Direksi 30
Board of Directors Report
Corporate Social Responsibility
Auxiliary Information

Upholding The Spirit of Hasanah

 Auxiliary Information Corporate Social Responsibility Good Corporate Governance Management Discussion and Analysis Operational and Business Review Company Profile Management Reports 2014 Performance

16

Sharia Supervisory Board Report

Upholding The Spirit of Hasanah

Laporan Dewan Pengawas Syariah
Management Reports
Laporan Manajemen
Laporan Tahunan 2014 Annual Report
PT Bank BNI Syariah
PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report 17

2014 Performance
Laporan Manajemen
Management Reports

Management Reports
Assalamualaikum Warahmatullahi Assalamualaikum Warahmatullahi
Wabarakatuh Wabarakatuh

Company Profile
Bismillaahirrahmaanirrahiim Bismillaahirrahmaanirrahiim

Segala puji dan syukur kita panjatkan All praise and gratitude to Allah Almighty
kepada Allah SWT Yang Maha upon the grace and blessings. Shalawat
Mencukupi atas berkah dan rahmat yang and salutation may always be enormously
dilimpahkan. Shalawat dan salam semoga delivered to the Prophet Muhammad

Operational and Business Review

senantiasa melimpah atas Rasul-Nya, SAW. May the guidance and blessings
Muhammad SAW. Mudah-mudahan from God Almighty poured to us all.
taufiq dan hidayah Allah SWT senantiasa
tercurah bagi kita semua.

Dalam kesempatan ini, izinkan saya On this occasion, allow me to represent

mewakili Dewan Pengawas Syariah (DPS) the Sharia Supervisory Board (DPS) to

Management Discussion and Analysis

untuk mengucapkan selamat kepada congratulate the management and all
manajemen dan seluruh karyawan employees of BNI Syariah upon its proud
BNI Syariah atas pencapaian yang achievements. DPS also grateful that in
membanggakan. DPS turut bersyukur 2014 which is a year of challenges, BNI
bahwa di tahun 2014 yang penuh Syariah was not only able to maintain
tantangan, BNI Syariah tidak hanya performance but also managed to realize
mampu mempertahankan kinerja tetapi a positive performance and grow well.
juga dapat mewujudkan kinerja yang
positif dan tumbuh dengan baik.

Good Corporate Governance

DPS telah menjalankan fungsi dan DPS has performed its function and duties
tugasnya secara independen dalam independently in conducting oversight
melakukan pengawasan atas operasional of BNI Syariah’s operational practice
BNI Syariah untuk menjaga kesesuaian in order to maintain the compliance
dengan ketentuan syariah, Fatwa with sharia provision of National Sharia
Dewan Syariah Nasional–Majelis Ulama Council – Indonesian Ulama Council
Corporate Social Responsibility

Indonesia (DSN-MUI). Dalam melakukan (DSN-MUI) fatwa. In conducting oversight

kegiatan pengawasan, DPS terlibat dalam activities, DPS involved in a series of
serangkaian kegiatan rapat, baik dengan meetings activity, either with the Board

KH Ma’ruf Amin
Auxiliary Information

Ketua Dewan Pengawas Syariah

Chairman of Sharia Supervisory Board

Upholding The Spirit of Hasanah

 18 PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report
2014 Performance

Laporan Manajemen
Management Reports

Direksi atau jajaran di bawah Direksi, atau dengan Dewan of Directors or managers under the Board of Directors, as well
Komisaris, melakukan kegiatan review atas kebijakan atau SOP as with the Board of Commissioners; reviewed the policy or SOP
yang telah ditetapkan, mengambil uji petik transaksi sebagai that have been set; conducted sampling test of transaction as an
Management Reports

bahan penilaian, serta memberikan opini terkait dengan kegiatan assessment material; and provided opinion related to operational
operasional, pengembangan produk, fitur, dan ketentuannya activity, product and feature development which include funding,
dalam SOP baik produk-produk penghimpunan dana, penyaluran lending, and service of BNI Syariah.
dana, maupun pelayanan jasa BNI Syariah.
Company Profile

DPS berharap agar BNI Syariah dapat terus meningkatkan

kinerjanya semaksimal mungkin namun dengan tetap
berpegang pada ketentuan-ketentuan syariah
yang berlaku.
Operational and Business Review

DPS expects that BNI Syariah could continue to improve its

performance and always uphold the prevailing sharia provisions.
Management Discussion and Analysis

Kegiatan pengawasan yang dilakukan DPS BNI Syariah selama The oversight activities conducted by the DPS of BNI Syariah
tahun berjalan antara lain mencakup: during the year, among others, include:

1. Rapat dan diskusi dengan pihak internal terkait pemenuhan 1. Holding a meeting and discussion with relevant internal
Good Corporate Governance

prinsip syariah. parties in accordance with the compliance of sharia principle.

2. Mewakili dan/atau mendampingi BNI Syariah untuk rapat, 2. Representing and/or assisting BNI Syariah in the meeting,
diskusi dan konsultasi kepada pihak eksternal terkait dengan discussion, and consultation with external parties in relevant
pemenuhan prinsip syariah. with the compliance of sharia principle.
3. Mengawasi proses pengembangan produk baru agar sesuai 3. Supervising the compliance of new product development
dengan fatwa DSN-MUI. process toward sharia principle.
4. Melakukan review secara berkala atas pemenuhan prinsip 4. Conducting regular review on the compliance of sharia
Corporate Social Responsibility

syariah terhadap mekanisme penghimpunan dana dan principle toward the mechanism of funding, lending, and
penyaluran dana serta pelayanan jasa bank. bank’s service.
5. Meminta data dan informasi terkait dengan aspek syariah 5. Requesting data and information related to the sharia aspect
dari satuan kerja BNI Syariah dalam melaksanakan tugasnya. of BNI Syarah’s task force in conducting its duties.
6. Mengevaluasi kebijakan manajemen risiko yang terkait 6. Evaluating risk management policy related to the compliance
dengan pemenuhan prinsip syariah dan menyampaikan hasil of sharia principle and report the evaluation result to the
evaluasi kepada Direksi dan Dewan Komisaris. Board of Directors and Board of Commissioners.
Auxiliary Information

Upholding The Spirit of Hasanah

PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report 19

2014 Performance
Laporan Manajemen
Management Reports

7. Mengevaluasi pertanggungjawaban Direksi atas pelaksanaan 7. Evaluating the Board of Directors’ accountability toward the
kebijakan manajemen risiko yang terkait dengan pemenuhan implementation of risk management policy in relevant to
prinsip syariah serta menyampaikan hasil evaluasi kepada the compliance of sharia principle and report the evaluation

Management Reports
Direksi dan Dewan Komisaris. result to the Board of Directors and Board of Commissioners.
8. Melaporkan hasil pengawasan DPS kepada Direksi dan 8. Reporting the oversight result of DPS to the Board of
Dewan Komisaris, OJK dan DSN-MUI. Directors, Board of Commissioners, FSA (Financial Services
Authority/OJK), and DSN-MUI.

Berdasarkan hasil pengawasan selama tahun 2014, DPS Referring to DPS oversight result during 2014, DPS stated that
menyatakan bahwa secara umum operasional BNI Syariah telah generally the operation of BNI Syariah has complied with sharia
memenuhi ketentuan syariah berdasarkan Fatwa DSN-MUI principle based on DSN-MUI fatwa as well as DPS opinion.

Company Profile
dan opini DPS. Dengan kerja sama yang baik dari Direksi dan Supported by good cooperation from the Board of Directors and
unit-unit kerja BNI Syariah, semua kegiatan baik pada aspek working units of BNI Syariah, all activities in the development
pengembangan produk baru, fitur produk, hingga kegiatan aspect of new product, product feature, to bank’s operational
operasional bank dapat berjalan sesuai dengan prinsip-prinsip activity are conducted in accordance with the prevailing sharia
syariah yang berlaku. Tentunya DPS juga telah melaporkan principles. Certainly, DPS has also reported every activity and
setiap kegiatan dan temuan dalam Laporan Hasil Pengawasan findings in the Supervision Report which was submitted to

Operational and Business Review

yang disampaikan kepada Otoritas Jasa Keuangan dan DSN-MUI the Financial Services Authority and DSN-MUI regularly each
secara rutin tiap semester. semester.

Memasuki tahun 2015, DPS berharap agar BNI Syariah dapat Stepping into 2015, DPS expects that BNI Syariah could continue
terus meningkatkan kinerjanya semaksimal mungkin namun to improve its performance and always uphold the prevailing
dengan tetap berpegang pada ketentuan-ketentuan syariah sharia provisions. In addition, the synergies that have been built
yang berlaku. Selain itu, sinergi yang telah dibangun melalui through periodic meetings with the Board of Commissioners,
rapat-rapat periodik dengan Dewan Komisaris, Direksi maupun Directors and Division should always be maintained and

Management Discussion and Analysis

Divisi agar senantiasa dijaga dan terus ditingkatkan. continually improved.

Sekali lagi DPS turut bersyukur atas pencapaian kinerja BNI Once again, DPS appreciates the encouraging achievement of
Syariah yang menggembirakan di tahun ini. Pada kesempatan BNI Syariah performance this year. On this occasion, DPS would
ini DPS juga senantiasa mengingatkan manajemen BNI Syariah also constantly remind that the management of BNI Syariah
agar tetap berkomitmen untuk benar-benar menjaga ketaatan remains committed to maintain adherence to sharia principles
pada prinsip-prinsip syariah serta kepatuhan atas peraturan as well as compliance with the prevailing laws and regulations.
perundang-undangan yang berlaku. Akhir kata, DPS berharap In conclusion, DPS expects that BNI Syariah would be able to

Good Corporate Governance

agar BNI Syariah dapat mewujudkan visinya untuk menghadirkan actualize its vision in providing leading sharia banking services in
layanan perbankan syariah terdepan di Indonesia dapat tercapai. Indonesia.

Wassalamualaikum Warahmatullahi Wabarakatuh Wassalamualaikum Warahmatullahi Wabarakatuh

Corporate Social Responsibility

KH Ma’ruf Amin
Ketua Dewan Pengawas Syariah
Chairman of Sharia Supervisory Board
Auxiliary Information

Upholding The Spirit of Hasanah

 Auxiliary Information Corporate Social Responsibility Good Corporate Governance Management Discussion and Analysis Operational and Business Review Company Profile Management Reports 2014 Performance

20

Board of Commissioners Report

Laporan Dewan Komisaris

Upholding The Spirit of Hasanah

Management Reports
Laporan Manajemen
Laporan Tahunan 2014 Annual Report
PT Bank BNI Syariah
PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report 21

2014 Performance
Laporan Manajemen
Management Reports

Management Reports
Assalamualaikum Warahmatullahi Assalamualaikum Warahmatullahi
Wabarakatuh Wabarakatuh

Company Profile
Para pemangku kepentingan dan Dear respected stakeholders and
pemegang saham yang terhormat, shareholders,

Dengan memanjatkan puji syukur kepada Praise and gratitude addressed to God
Allah SWT atas segala nikmat, rahmat Almighty for His grace, blessing and gift
dan karunia yang telah dilimpahkan- bestowed upon us, please kindly allow me

Operational and Business Review

Nya kepada kita semua, perkenankan representing the Board of Commissioners
saya mewakili Dewan Komisaris untuk to deliver the Supervisory Report toward
menyampaikan hasil dari Laporan BNI Syariah operations for the fiscal year
Pengawasan terhadap operasional BNI 2014.
Syariah di tahun buku 2014.

Management Discussion and Analysis

Penilaian terhadap Kinerja BNI Assessment on BNI Syariah’s
Syariah Performance

Dewan Komisaris patut bersyukur bahwa The Board of Commissioners is grateful

Perseroan dapat melalui tahun 2014 that the Company has successfully passed
dengan baik mengingat tahun 2014 2014 considering the less stable economic
kondisi perekonomian yang kurang conditions of both global and domestic.
stabil baik ekonomi global maupun Although the global economy grew better
dalam negeri. Meskipun ekonomi than the previous year, it was still under

Good Corporate Governance

global tumbuh lebih baik dari tahun the weakening risk due to several factors.
sebelumnya, namun secara keseluruhan The improvement in the US economy
masih menghadapi risiko pelemahan was not balanced with the development
dari berbagai faktor. Membaiknya of the European economy which has
perekonomian Amerika Serikat tidak not recovered significantly, especially
diimbangi dengan perkembangan considering the sluggish condition of
perekonomian Eropa yang belum pulih the Russian economy to international
dengan signifikan terutama kondisi sanctions. While in Asia, the Japanese
Corporate Social Responsibility

perekonomian Rusia yang mengalami economy was still in recession due to

perlambatan karena sanksi internasional. some policy issued by the Government
Sedangkan di Asia, perekonomian of Japan which has not been able to fully

Subarjo Joyosumarto
Auxiliary Information

Komisaris Utama
President Commissioner

Upholding The Spirit of Hasanah

 22 PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report
2014 Performance

Laporan Manajemen
Management Reports

Jepang juga masih dalam resesi disebabkan beberapa kebijakan curb the economic downturn. Similarly, the economic conditions
yang dikeluarkan oleh Pemerintah Jepang belum cukup untuk in China also indicated a tendency to slow down due to the
menahan laju perlambatan ekonomi yang terjadi. Demikian pula decline in investment and consumption.
Management Reports

dengan kondisi perekonomian di Cina yang mengindikasikan

kecenderungan melambat karena menurunnya investasi dan
konsumsi.

Sementara itu perekonomian Indonesia juga mengalami Meanwhile, the Indonesian economy also slowed to 5.02%
perlambatan menjadi 5,02% dibandingkan dengan pencapaian compared to the previous year by 5.78%. This achievement is
tahun sebelumnya sebesar 5,78%. Pencapaian ini relatif baik relatively good considering the many challenges faced in 2014
mengingat banyaknya tantangan yang dihadapi pada tahun ranging from political condition (due to the General Election)
Company Profile

2014 mulai dari kondisi politik dengan adanya Pemilu hingga to external factors which include the plan of economic stimulus
faktor eksternal yang mencakup rencana penarikan stimulus withdrawal by the US Federal Reserve (The Fed), declining
ekonomi oleh Bank Sentral AS (The Fed), ekspor yang menurun exports due to falling global demand and commodity prices, as
akibat turunnya permintaan dan harga komoditas global, serta well as the restriction policy on raw mineral export.
adanya kebijakan pembatasan ekspor mineral mentah.
Operational and Business Review

Satu hal yang patut kita syukuri bersama adalah meskipun latar Despite the unfavorable Indonesian economic conditions,
belakang kondisi ekonomi Indonesia yang tidak mendukung, we should be grateful that this did not hinder BNI Syariah to
hal ini tidak menghalangi BNI Syariah untuk mewujudkan realize an encouraging performance in 2014. Based on the
kinerja yang membanggakan di 2014. Berdasarkan pengamatan observations of the Board of Commissioners, management under
Dewan Komisaris, manajemen di bawah pimpinan Direksi telah the leadership of the Board of Directors has been managing
mengelola BNI Syariah dengan baik terutama terkait dengan BNI Syariah well especially in accordance with strategy and its
strategi serta eksekusinya, pengendalian risiko, peningkatan implementation, risk control, improvement of Human Resources
Management Discussion and Analysis

Sumber Daya Manusia (SDM), serta pelaksanaan tata kelola (HR), and the implementation of good corporate governance
perusahaan yang baik (GCG). Secara keseluruhan, BNI Syariah (GCG). Overall, BNI Syariah has performed quite encouraging as
telah menunjukkan kinerja yang cukup menggembirakan yang reflected in the achievement of business volume and operating
tercermin dari pencapaian volume bisnis dan laba usaha serta income as well as the improvement in financial ratios and
rasio-rasio keuangan dan tingkat efisiensi operasional yang operational efficiency level.
semakin membaik.

Terhadap realisasi Rencana Bisnis Bank periode 2014, Dewan In pursuant to the realization of Bank’s Business Plan of 2014,
Komisaris telah melakukan penilaian kualitatif dan kuantitatif, di the Board of Commissioners has conducted qualitative and
Good Corporate Governance

mana berdasarkan pencapaian per Desember 2014 maka kinerja quantitative assessment, in which it was shown that the
BNI Syariah telah berhasil melampaui target yang ditetapkan. performance of BNI Syariah has surpassed the target set. In
Sedangkan pada segi kepatuhan terhadap aspek syariah, terms of compliance to sharia aspects, the implementation of
penyelenggaraan operasional BNI Syariah telah sesuai dengan BNI Syariah’s operational has complied with sharia provisions
ketentuan syariah sebagaimana terdapat dalam laporan Dewan as stated in the report of Sharia Supervisory Board and through
Pengawas Syariah dan melalui pembahasan bersama dengan discussions with the Board of Directors and Sharia Supervisory
Direksi dan Dewan Pengawas Syariah. Board.
Corporate Social Responsibility

Sepanjang tahun 2014 Direksi mampu menunjukkan Throughout 2014, the Board of Directors was able to shown a
peningkatan kinerja yang cukup signifikan, secara keseluruhan significant improvement in performance, the overall performance
kinerja BNI Syariah per Desember 2014 menunjukkan of BNI Syariah per December 2014 showed a positive
pencapaian yang positif pada aspek finansial dan non finansial. achievement both in the financial and non-financial aspects. On
Pada aspek finansial, laba setelah pajak mencapai Rp163,25 the financial aspect, the profit after tax reached Rp163.25 billion
miliar meningkat 38,98% dan jumlah aset mencapai Rp19,49 or grew by 38.98% and total assets reached Rp19.49 trillion or
triliun atau tumbuh sebesar 32,52% dari pencapaian tahun grew by 32.52% from the previous year. In addition, the growth
Auxiliary Information

Upholding The Spirit of Hasanah

PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report 23

2014 Performance
Laporan Manajemen
Management Reports

sebelumnya. Selain itu pertumbuhan pembiayaan juga of financing also increased by 33.79% to Rp15.04 trillion and
meningkat sebesar 33,79% menjadi Rp15,04 triliun dan Dana Third Party Fund (DPK) grew by 42.24% amounted to Rp16.25
Pihak Ketiga tumbuh sebesar 42,24% mencapai Rp16,25 trillion. The growth in assets and DPK deserves to be appreciated

Management Reports
triliun. Pertumbuhan aset dan DPK ini patut untuk diapresiasi considering it was the highest growth among the peer group.
mengingat pertumbuhan ini yang tertinggi di antara peer group.

Pencapaian ini juga diikuti dengan perbaikan indikator rasio This achievement was followed by the improvement in other key
penting lainnya antara lain rasio ROA sebesar 1,27%, ROE ratio indicators, among others, such as 1.27% in ROA, 13.98%
sebesar 13,98%, CASA di angka 45,38%, BOPO (OER) sebesar in ROE, 45.38% in CASA, 85.03% in BOPO (operating expenses
85,03%, NYM tercatat 9,04% dan coverage terjaga di angka toward operating revenue/OER), 9.04% in NYM, and 90.87% in
90,87%. Secara keseluruhan rasio-rasio tersebut lebih baik coverage ratio. Overall, these ratios grew better and furthermore

Company Profile
bahkan sebagian besar menduduki peringkat tertinggi jika most of them were top-ranked among peer group. In line with
dibandingkan peer group. Sejalan dengan pengembangan good business development, the Board of Directors managed to
bisnis yang baik, Direksi berhasil mempertahankan kualitas maintain asset quality with NPF gross rate of 1.86% and NPF net
aset dengan tingkat NPF gross 1,86% dan NPF net 1,04%. of 1.04%. In terms of capital adequacy, the Company was able
Dalam hal kecukupan modal, Perseroan mampu menjaga rasio to maintain the CAR of 18.42%, far above the defined terms.
CAR sebesar 18,42% jauh di atas ketentuan yang ditetapkan. The Board of Commissioners appreciates the Company’s plan to

Operational and Business Review

Dewan Komisaris menghargai upaya Perseroan untuk melakukan increase its capital from the parent bank, in order to strengthen
penambahan modal yang berasal dari induk, dalam rangka the CAR in accordance with RBBR (Risk Based Bank Rating) and
memperkuat rasio CAR sesuai ketentuan RBBR (Risk Based Bank to support the company’s business needs.
Rating) dan untuk menunjang keperluan bisnis perusahaan.

Selain itu Direksi juga berhasil menjaga likuiditas dengan yang In addition, the Board of Directors also managed to maintain
ditunjukkan dengan rasio FDR sebesar 92,58%. Pencapaian liquidity with FDR of 92.58%. The achievements indicated that
yang berhasil diraih tersebut sekaligus menjadi indikator bahwa the stakeholders’ trust toward BNI Syariah has increased year

Management Discussion and Analysis

kepercayaan pemangku kepentingan terhadap BNI Syariah after year.
semakin meningkat dari tahun ke tahun.

Atas pencapaian tersebut, Dewan Komisaris menilai bahwa Upon these achievements, the Board of Commissioners
kinerja Direksi di tahun 2014 cukup membanggakan. Dewan considered that the performance of the Board of Directors in
Komisaris memandang bahwa kebijakan strategis yang telah 2014 was quite encouraging. The Board of Commissioners
disusun oleh Direksi merupakan langkah tepat untuk mendorong believes that strategic policy prepared by the Board of Directors
kinerja BNI Syariah secara signifikan dan atas dasar ini Dewan was the appropriate step to significantly boost the performance

Good Corporate Governance

Komisaris menyampaikan apresiasi tertinggi atas komitmen dan of BNI Syariah and on this basis the Board of Commissioners
kerja keras Direksi dalam mewujudkan pencapaian tersebut. expressed the highest appreciation for the commitment and hard
work of the Board of Directors in realizing these achievements.

Berikut ini beberapa hal yang berpengaruh terhadap kinerja BNI Several aspects that influenced the performance of BNI Syariah in
Syariah di tahun 2014: 2014 are as follows:
Corporate Social Responsibility

1. Likuiditas yang ketat sepanjang 2014 masih merupakan 1. Tight liquidity throughout 2014 was still one of the major
salah satu tantangan utama yang dihadapi oleh BNI Syariah, challenges faced by BNI Syariah despite the structured
di samping upaya-upaya secara terstruktur untuk menjaga measures to maintain the collectibility of financing. BNI
kolektibilitas pembiayaan. Peningkatan kemampuan BNI Syariah’s capability improvement to provide financing
Syariah dalam memberikan financing secara konsisten harus consistently should be coupled with the capability to raise
diikuti dengan kemampuan perolehan Dana Pihak Ketiga Third Party Fund (DPK) to keep BNI Syariah off of negative
(DPK) sehingga menghindarkan BNI Syariah dari potensi potential caused by the mismatch of liquidity.
negatif yang ditimbulkan oleh mismatch likuiditas.
Auxiliary Information

Upholding The Spirit of Hasanah

 24 PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report
2014 Performance

Laporan Manajemen
Management Reports

2. Meskipun mengalami peningkatan persaingan untuk 2. Despite the increasing competition for DPK, the Board of
memperoleh DPK, Dewan Komisaris menilai Direksi telah Commissioners considered that the Board of Directors has
cukup baik mengarahkan bisnis usaha. Hal ini dilakukan done a good work in directing the business. This was done,
Management Reports

antara lain dengan memperkuat segmen pembiayaan ritel among others, by strengthening the retail financing segment
untuk memenangkan persaingan di pembiayaan perumahan, to win the competition in house financing, hasanah card
kartu hasanah dan berusaha untuk menjadi pemain utama di and to become a major player in micro banking without
micro banking tanpa meninggalkan bisnis utama BNI Syariah neglecting the main business of BNI Syariah to develop the
untuk mengembangkan pembiayaan sektor menengah. middle sector financing.
3. Direksi bersama dengan Dewan Komisaris senantiasa 3. The Board of Directors along with the Board of
berupaya secara maksimal untuk melakukan transformasi Commissioners has always put the best effort to implement
Good Corporate Governance (GCG) jangka panjang melalui the long term transformation of Good Corporate
Company Profile

peningkatan budaya kepatuhan dan etos kerja pada SDM Governance (GCG) through the improvement of compliance
yang diharapkan akan memberikan hasil berupa nilai culture and work ethic in the human resources which
berkelanjutan. Transformasi ini dilakukan melalui proses eventually expected to result in sustainable value. This
internal yang melibatkan Dewan Komisaris, Direksi dan transformation was done through an internal process
seluruh karyawan. involving the Board of Commissioners, Board of Directors
and all employees.
Operational and Business Review

Meskipun latar belakang kondisi ekonomi Indonesia yang

tidak mendukung, hal ini tidak menghalangi BNI Syariah
untuk mewujudkan kinerja yang membanggakan di 2014.
Management Discussion and Analysis

Despite the unfavorable Indonesian economic conditions,

it did not hinder BNI Syariah to realize an encouraging performance
in 2014.
Good Corporate Governance

Peran Komite-Komite di bawah Dewan Komisaris The Role of Committees under the Board of
Commissioners

Dalam menjalankan fungsi pengawasan terhadap Bank, Dewan In conducting the monitoring function toward Bank, the Board
Komisaris dibantu oleh tiga komite yaitu Komite Audit, Komite of Commissioners is assisted by three committees, namely Audit
Corporate Social Responsibility

Pemantau Risiko, serta Komite Remunerasi dan Nominasi. Committee, Risk Monitoring Committee and Remuneration &
Sepanjang 2014, ketiga komite telah menunjukkan kinerja Nomination Committee. During 2014, the three committees
yang baik dan telah memberikan kontribusi besar terhadap have shown good performance and have contributed greatly
pertumbuhan BNI Syariah. Selain didorong oleh implementasi to the growth of BNI Syariah. In addition to the proper
program kerja yang tepat, fungsi masing-masing komite juga implementation of the work program, the function of each
terus ditingkatkan untuk lebih mendukung tugas dan tanggung committee was also constantly improved to better support
jawab Dewan Komisaris. Dibantu dengan ketiga komite tersebut, the tasks and responsibilities of the Board of Commissioners.
Dewan Komisaris senantiasa mendorong penerapan praktik Assisted by these three committees, the Board of Commissioners
GCG terbaik secara menyeluruh di semua aspek operasional BNI continued to encourage the application of good governance
Auxiliary Information

Syariah. standard in all aspects of BNI Syariah.

Upholding The Spirit of Hasanah

PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report 25

2014 Performance
Laporan Manajemen
Management Reports

Penerapan Tata Kelola yang Baik Implementation of Good Governance

Bersama dengan Direksi, penerapan tata kelola yang baik Along with the Board of Directors, the implementation of
senantiasa menjadi fokus dari tugas dan tanggung jawab good governance remains to be the focus of the duties and

Management Reports
Dewan Komisaris. Seperti yang telah disebutkan sebelumnya, responsibilities of the Board of Commissioners. As mentioned
Dewan Komisaris bersama dengan Direksi memiliki tujuan untuk previously, the Board of Commissioners along with the
mewujudkan transformasi GCG jangka panjang yang diharapkan Board of Directors have the purpose to realize the long-
akan menghasilkan nilai yang berkelanjutan. Komitmen ini juga term transformation of GCG that is expected to generate
diwujudkan salah satunya melalui pengendalian risiko yang sustainable value. This commitment was also realized, among
diimplementasikan dengan baik dan penyempurnaannya terus others, through the proper implementation and sustainable
diupayakan secara berkelanjutan. Dewan Komisaris memandang improvement of risk control. The Board of Commissioners
bahwa BNI Syariah telah membangun sistem pemantau risiko considers that BNI Syariah has built a good risk monitoring

Company Profile
yang baik serta mengimplementasikan pedoman good corporate system and best implemented the guidelines of good corporate
governance, manajemen risiko dan sistem pengendalian intern governance, risk management, and internal control system.
secara baik.

Manajemen Risiko Bank Bank’s Risk Management

Operational and Business Review

Dengan semakin berkembangnya aktivitas usaha Perseroan Along with the development of the Company’s business activities
dan semakin luasnya jaringan kantor yang tersebar di seluruh and more extensive network of offices spread throughout
Indonesia, maka perlu didukung dengan penerapan manajemen Indonesia, it also needs to be supported with adequate risk
risiko yang memadai agar mampu mengidentifikasi potensi risiko management practices in order to be able to identify potential
yang kemungkinan timbul. Menyadari pentingnya faktor risiko risks that may arise. Recognizing the importance of these risk
tersebut, Dewan Komisaris berusaha melakukan pengawasan factors, the Board of Commissioners seeks to supervise and
dan memberi saran perbaikan terhadap risiko yang dikelola oleh suggest improvements to the risks that are managed by the

Management Discussion and Analysis

Perseroan. Company.

Untuk lebih detailnya, penilaian Dewan Komisaris terhadap For more details, the Board of Commissioners’ assessment on the
manajemen risiko BNI Syariah di sepanjang 2014 adalah sebagai risk management of BNI Syariah throughout 2014 is as follows:
berikut:

1. BNI Syariah telah membangun sistem pemantau risiko 1. BNI Syariah has built an integrated risk monitoring system
terintegrasi dalam Electronic Financing Organization (eFO) in Electronic Financing Organization (eFO) which is not

Good Corporate Governance

yang tidak hanya bersumber dari past history semata, tapi only derived from past history alone, but also have a future
juga memiliki perspektif ke depan mengenai bisnis dan risiko perspective on business and future risks by integrating the
mendatang dengan jalan mengintegrasikan parameter- forward-looking parameters, for example from the ability
parameter yang forward looking, misalnya dari kemampuan of the payment, site visit, and industry indicators so that it
pembayarannya, site visit, dan indikator industri sehingga may act as a traffic light for financing problems and an early
dapat menjadi traffic light pembiayaan bermasalah dan warning system against various existing irregularities system.
early warning system terhadap berbagai irregularities yang Traffic light is very helpful for BNI Syariah to prevent the
ada. Traffic light ini sangat membantu BNI Syariah untuk decline in quality of the financing provided and it is proven
Corporate Social Responsibility

mencegah turunnya kualitas pembiayaan yang diberikan from the NPF which is maintained in the position of 1.86%
dan terbukti dari NPF yang terjaga pada posisi 1,86% per per December 2014.
Desember 2014.
2. BNI Syariah secara umum telah mengimplementasikan 2. In general, BNI Syariah has best-implemented the guidelines
pedoman good corporate governance, manajemen of good corporate governance, risk management and
risiko dan sistem pengendalian intern secara baik dan internal control system and its refinement is continue
penyempurnaannya terus diupayakan secara berkelanjutan. to be pursued in a sustainable manner. In the process
Dalam proses pengelolaan strategi manajemen risiko, BNI of managing risk management strategy, BNI Syariah has
Auxiliary Information

Syariah telah melakukan review berkelanjutan terhadap conducted an ongoing review of the business continuity
business continuity plan dan revitalisasi perangkat risiko plan and the revitalization of operational risk application

Upholding The Spirit of Hasanah

 26 PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report
2014 Performance

Laporan Manajemen
Management Reports

operasional serta penerapan Risk Based Bank Rating (RBBR). as well as implemented the risk-based bank rating (RBBR).
Pengembangan yang dilakukan pada Sistem Pengendalian Development was conducted on Internal Control System of
Intern BNI Syariah di antaranya mencakup penyempurnaan BNI Syariah which include improvement of Compliance Policy
Management Reports

Kebijakan Kepatuhan dan perumusan Strategi Anti Fraud. and formulation of Anti-Fraud Strategy.
3. Seiring dengan pertumbuhan bisnis, BNI Syariah secara 3. Along with the business growth, BNI Syariah has made
berkala telah melakukan penyempurnaan atas kebijakan, improvement on policies, infrastructure, and quality of
infrastruktur dan kualitas SDM secara periodik dengan human resources periodically by referring to Bank Indonesia
tetap mengacu pada Peraturan Bank Indonesia (PBI) dan Regulation (PBI) and the provisions of Basel II as well as
ketentuan Basel II serta international best practices dengan to the international best practices by implementing a
menerapkan proses manajemen yang ideal di setiap lini management process that is ideal in every line of business
bisnis guna memastikan pengelolaan risiko yang dilakukan in order to ensure that risk management is conducted in a
Company Profile

lebih menyeluruh, terpadu, terukur dan terkendali. more thorough, integrated, measurable, and controllable
manner.
4. Berdasarkan Laporan Hasil Audit diketahui bahwa 4. Based on Audit Report, it is known that the non-compliance
ketidakpatuhan SDM merupakan faktor utama penyebab of HR is the main factor causing the deviation of sound
timbulnya penyimpangan dari praktik perbankan yang banking practices in BNI Syariah. To follow up on this, the
sehat di BNI Syariah. Untuk menindaklanjuti hal ini, Dewan Board of Commissioners has emphasized the improvement
Operational and Business Review

Komisaris telah menekankan mengenai perbaikan mindset, on mindset, work culture (behavior) and the quality of
budaya kerja (behaviour) dan kualitas SDM sebagai prioritas human resources as a priority that must be implemented.
utama yang harus segera dilaksanakan.
5. Dewan Komisaris mengapresiasi tindakan cepat tanggap 5. The Board of Commissioners appreciates the quick response
dari Direksi dalam melakukan ratifikasi terhadap peraturan of the Board of Directors in the ratification of regulations
yang dikeluarkan oleh otoritas perbankan sehingga dari issued by the banking authorities as a manifestation
wujud nyata prudential banking dan tata kelola manajemen of prudential banking, thus the governance and risk
Management Discussion and Analysis

risiko yang baik dalam tataran operasional, dan secara management at the operational level, and administratively
administratif akan terhindar dari pengenaan sanksi would avoid the unnecessary imposition of administrative
administrasi yang tidak perlu. sanctions.

Hasil audit eksternal dan internal juga menunjukkan peningkatan The results of internal and external audit also showed an
dibandingkan dengan tahun-tahun sebelumnya. Atas dasar improvement compared to previous years. On this basis, the
ini, Dewan Komisaris yakin bahwa kami telah berhasil Board of Commissioners believes that we have succeeded
memberikan yang terbaik dalam kegiatan pemantauan risiko in providing the best in risk monitoring activities conducted
yang dilakukan di sepanjang 2014. Pada kesempatan ini, kami throughout 2014. On this occasion, we also want to express that
Good Corporate Governance

juga ingin mengungkapkan bahwa di tahun 2014 tidak terdapat in 2014 there were no changes in the composition of the Board
perubahan dalam komposisi Dewan Komisaris BNI Syariah. of Commissioners of BNI Syariah.

Prospek 2015 2015 Prospect

Kondisi perekonomian global dan Indonesia di tahun 2015 Both global and Indonesia economic conditions in 2015 are
diprediksi tidak jauh berbeda dengan 2014. Dampak ekonomi predicted not much different from the 2014 since the continuous
Corporate Social Responsibility

makro lanjutan atas krisis keuangan global masih cenderung macro-economic impact of global financial crisis is likely to slow
melambatkan laju pertumbuhan ekonomi di banyak negara di the pace of economic growth in many countries in the world
dunia serta menurunkan laju pertumbuhan ekonomi Indonesia and also reduce Indonesia’s economic growth rate in the range
di kisaran angka 5,4-5,8% dan tentunya sedikit banyak juga of 5.4-5.8 % and certainly will affect the national sharia banking
mempengaruhi industri perbankan syariah nasional. Meskipun industry. However, 2015 is expected to provide a conducive
demikian, tahun 2015 diharapkan dapat memberikan environment for the national banking industry and particularly
lingkungan usaha yang kondusif bagi pertumbuhan industri for the better growth of sharia banking.
perbankan nasional terutama perbankan syariah yang lebih baik.
Auxiliary Information

Meskipun tahun 2015 diperkirakan masih akan menjadi tahun Although 2015 is predicted to be a challenging year, the Board
yang penuh tantangan, Dewan Komisaris meyakini BNI Syariah of Commissioners believes BNI Syariah will be able to realize
akan dapat mewujudkan pertumbuhan yang baik. Dewan positive growth. The Board of Commissioners believes that

Upholding The Spirit of Hasanah

PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report 27

2014 Performance
Laporan Manajemen
Management Reports

Management Reports
Company Profile
Operational and Business Review
Komisaris meyakini bahwa prospek usaha yang telah disusun the business prospect that had been prepared by the Board of
oleh Direksi dengan melanjutkan strategi dari tahun 2014 sudah Directors which proceeding the strategy of 2014 was appropriate
tepat dan dapat membawa BNI Syariah meraih pertumbuhan and shall deliver BNI Syariah to achieve optimal growth.
yang optimal.

Management Discussion and Analysis

Rekomendasi Dewan Komisaris Board of Commissioners’ Recommendation

Dewan Komisaris menyampaikan apresiasi terhadap kinerja The Board of Commissioners expresses its appreciation for the
Direksi di tahun 2014 yang terlihat dari kinerja BNI Syariah performance of the Board of Directors in 2014 as seen from the
yang terus menunjukkan perbaikan yang terlihat dari indikator improved performance of BNI Syariah in the existing financial
finansial yang ada. Selanjutnya Dewan Komisaris menyampaikan indicators. Furthermore, the Board of Commissioners would like
beberapa hal yang perlu mendapat perhatian Direksi dalam to provide recommendation in accordance with the challenges
kaitannya dengan tantangan yang akan dihadapi di 2015, antara that will be faced in 2015, are as follows:
lain sebagai berikut:

Good Corporate Governance

1. Fokus bisnis dalam jangka pendek dan menengah di 1. Business focus in short and medium term in the segment
segmen ritel-konsumer, produktif dan bisnis mikro pada of retail-consumer, productive, and micro business in
2015 agar dilaksanakan dengan seksama, sistematis dan 2015 should be implemented carefully, systematically
konsisten, antara lain dengan memperkuat dan memperluas and consistently, among others, by strengthening and
jaringan dan layanan kantor cabang, termasuk kantor expanding the network and services of branch offices
cabang pembantu serta dengan mempersiapkan SDM yang including sub-branches, as well as by preparing the required
Corporate Social Responsibility

sesuai dengan kebutuhan. Secara khusus BNI Syariah perlu human resources. In particular BNI Syariah needs to
melakukan komunikasi intensif dengan otoritas perbankan perform intensive communication with the relevant banking
terkait pemberian izin operasional sehingga terhindar dari authorities in relevant to the granting of operating licenses
keterlambatan pembukaan cabang karena izin yang belum in order to avoid delay in the opening of a branch due to
keluar. Dalam rangka mendukung penguatan pada area permission issue. In order to support the strengthening
fokus tersebut, Direksi diharapkan melakukan berbagai of the focus areas, the Board of Directors is expected to
perbaikan struktural organisasi untuk memberikan solusi perform a variety of structural organization improvement to
layanan yang terpadu, peningkatan infrastruktur teknologi provide integrated service solutions, improved information
informasi dan manajemen risiko serta penguatan SDM. technology infrastructure and risk management, as well as
Auxiliary Information

HR strengthening.

Upholding The Spirit of Hasanah

 28 PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report
2014 Performance

Laporan Manajemen
Management Reports

2. Sasaran penghimpunan DPK selama 2015 diharapkan 2. DPK target in 2015 is expected to be carried out with the
dapat dilakukan manajemen dengan didukung strategi dan support of good strategies and development of business
pengembangan inisiatif bisnis yang baik. Strategi tersebut initiatives. These strategies include: optimizing infrastructure
Management Reports

antara lain mengoptimalkan infrastruktur dan operasional and branch operations as well as the existing distribution
cabang serta jaringan distribusi yang ada, pengembangan network; development of product and its feature; services
produk dan fiturnya, peningkatan pelayanan dengan fokus improvement with a focus on customer oriented; continuous
customer oriented, program promosi dan marketing yang promotion and marketing program; and development of
berkesinambungan, pengembangan berbagai inisiatif bisnis various retail business initiatives so that the growth of retail
ritel sehingga pertumbuhan dana ritel dapat lebih agresif funds could be more aggressive in addition to retaining
di samping tetap mempertahankan dana institusi yang ada the existing funding institutions through good customer
melalui program customer retention yang baik. retention program.
Company Profile

3. Ekspansi pembiayaan yang direncanakan pada 2015 agar 3. The expansion of financing which is planned for 2015
dilakukan secara sehat baik oleh kantor pusat maupun should be conducted in a sound manner either by the
kantor cabang dengan memperhatikan track record dan headquarters and branch offices by considering the track
kesiapan masing-masing satuan kerja dan kantor cabang. record and readiness of each work unit and branch office.
Mutu layanan kepada nasabah perlu terus ditingkatkan, Service quality should always be improved, considering the
mengingat layanan yang baik dan tulus tidak saja akan good and sincere service will not only support business
Operational and Business Review

sangat menunjang kinerja bisnis tetapi lebih dari itu dari sisi performance but also a honorable deed and highly
syariah hal tersebut merupakan amal perbuatan yang terpuji recommended in the aspect of sharia.
dan sangat dianjurkan.
4. Dalam hal pengembangan SDM, Dewan Komisaris 4. In terms of human resource development, the Board of
mengharapkan kepada Direksi untuk melakukan Commissioners expects the Board Directors to undertake
implementasi atas program-program yang telah the best implementation of programs that have been
direncanakan untuk 2015 dengan baik. Infrastruktur yang planned for 2015. Appropriate, integrated and effective
Management Discussion and Analysis

tepat, terintegrasi dan efektif, memungkinkan implementasi infrastructure, allowing the implementation of the program
program sejalan dengan target dan Rencana Bisnis Bank. in line with the target and the Bank’s Business Plan. BNI
BNI Syariah harus berkomitmen untuk memenuhi dan Syariah must be committed to fulfill and refine the human
menyempurnakan rencana pengembangan SDM dari waktu resources development plan from time to time to realize a
ke waktu untuk mewujudkan world class human capital. world-class human capital. Human resources of BNI Syariah
SDM BNI Syariah tidak hanya harus jujur dan berintegritas should not just be honest and have integrity, but also robust,
tetapi juga menjadi SDM yang tangguh, unggul dan yang excel, and be able to compete not only at the domestic level
mampu bersaing tidak hanya di level domestik tetapi juga di but also at the regional and international.
regional maupun internasional.
Good Corporate Governance

5. Langkah-langkah strategis manajemen BNI Syariah 5. Strategic steps of BNI Syariah’s management in facing the
dalam menghadapi persaingan usaha dan kebijakan competition as well as other policy require the development
lainnya menuntut perlunya pengembangan pada Sistem of Bank’s Internal Control System. Effective implementation
Pengendalian Intern Bank. Penerapan Sistem Pengendalian of Internal Control System will help the bank in maintaining
Intern secara efektif akan membantu bank dalam menjaga assets, ensuring the availability of accurate information and
aset, menjamin tersedianya informasi dan laporan yang reporting, increasing bank compliance to prevailing rules and
akurat, meningkatkan kepatuhan bank terhadap ketentuan regulations, as well as reducing the risk of loss, irregularities
Corporate Social Responsibility

dan peraturan perundang-undangan yang berlaku, serta and violations of the principle of prudence.
mengurangi risiko terjadinya kerugian, penyimpangan dan
pelanggaran terhadap prinsip kehati-hatian.
6. Dalam rangka mewujudkan dan menumbuhkembangkan 6. In order to establish and develop the culture of compliance
budaya kerja kepatuhan serta meningkatkan pelaksanaan and to improve the implementation of the compliance
fungsi kepatuhan sebagaimana diamanatkan oleh PBI No. function as mandated by PBI No. 13/2/PBI/2011 dated
13/2/PBI/2011 tanggal 12 Januari 2011, maka Dewan January 12, 2011, the Board of Commissioners, Board of
Komisaris, Direksi dan seluruh insan BNI Syariah secara Directors and the entire employees of BNI Syariah should
konsisten harus senantiasa mengimplementasikan prinsip- always consistently apply the implementation principles of
Auxiliary Information

prinsip pelaksanaan fungsi kepatuhan dalam kebijakan compliance function in compliance policies. These include

Upholding The Spirit of Hasanah

PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report 29

2014 Performance
Laporan Manajemen
Management Reports

kepatuhan. Termasuk di dalamnya adalah selalu menjaga maintaining compliance to the sharia rules not only in
ketaatan terhadap kaidah syariah, tidak saja yang terms of sharia business processes and bank products, but
menyangkut proses bisnis dan produk bank syariah, tetapi also concerning the actions and behaviors that are honest

Management Reports
juga yang menyangkut perbuatan dan perilaku yang jujur and trustworthy. In this case, the application of zero fraud
dan amanah. Dalam hal ini, penerapan prinsip zero fraud principle is a non-negotiable necessity. The application of
adalah sebuah keniscayaan yang tak bisa ditawar. Penerapan sharia principles in daily actions will greatly contribute to the
prinsip syariah dalam perbuatan sehari-hari ini akan sangat effectiveness of internal control, risk management and GCG
membantu efektivitas pengendalian intern, manajemen in BNI Syariah.
risiko maupun pelaksanaan GCG di BNI Syariah.
7. Agar Direksi dan segenap jajaran manajemen senantiasa 7. The Board of Directors and all levels of management shall
mengikuti perkembangan eksternal seperti perkembangan always keep up with external developments such as the

Company Profile
ekonomi global, ekonomi nasional serta perkembangan development of global economy, national economy, and
industri perbankan syariah di dalam negeri, khususnya the development of domestic sharia banking industry
positioning BNI Syariah terhadap peer group mengingat particularly the positioning of BNI Syariah against peer
tantangan persaingan dan situasi kondisi serta pertumbuhan group, considering the challenge of competition as well
ekonomi yang diperkirakan masih belum stabil di tahun as economic situation and growth conditions which are
2015. expected to remain volatile in 2015.

Operational and Business Review

Apresiasi Kami Our Appreciation

Apresiasi dan terima kasih yang sebesar-besarnya kami tujukan Appreciation and gratitude profusely addressed to shareholders
kepada pemegang saham dan pemangku kepentingan atas and stakeholders upon their trust and support. In addition, our
kepercayaan dan dukungannya selama ini. Selain itu ucapan gratitude also addressed to the Sharia Supervisory Board for their
terima kasih juga kami sampaikan kepada Dewan Pengawas guidance and direction so that BNI Syariah always walk in the

Management Discussion and Analysis

Syariah atas bimbingan dan pengarahan yang telah diberikan corridors of sharia. Our deepest appreciation is also addressed to
sehingga BNI Syariah senantiasa berjalan dalam koridor syariah. the entire Board of Directors, employees, and business partners
Apresiasi terdalam juga kami berikan kepada seluruh jajaran that participate and support BNI Syariah to continue to grow and
Direksi, karyawan, serta mitra kerja yang turut berpartisipasi dan thrive. May Allah Almighty gives ease and blessing for all of us in
mendukung BNI Syariah untuk terus tumbuh dan berkembang. realizing the expectations that we aspire together. Amin.
Semoga Allah SWT memberikan kemudahan dan keberkahan
bagi kita semua dalam mewujudkan harapan yang kita cita-
citakan bersama. Amin.

Good Corporate Governance

Wabillahi taufik wal hidayah Wabillahi taufik wal hidayah
Wassalamualaikum warahmatullahi wabarakatuh Wassalamualaikum warahmatullahi wabarakatuh

Atas nama Dewan Komisaris,

Corporate Social Responsibility

On behalf of the Board of Commissioners,

Subarjo Joyosumarto
Komisaris Utama
Auxiliary Information

President Commissioner

Upholding The Spirit of Hasanah

 Auxiliary Information Corporate Social Responsibility Good Corporate Governance Management Discussion and Analysis Operational and Business Review Company Profile Management Reports 2014 Performance

30

Board of Directors Report

Laporan Direksi

Upholding The Spirit of Hasanah

Management Reports
Laporan Manajemen
Laporan Tahunan 2014 Annual Report
PT Bank BNI Syariah
PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report 31

2014 Performance
Laporan Manajemen
Management Reports

Management Reports
Assalamualaikum Warahmatullahi Assalamualaikum Warahmatullahi
Wabarakatuh Wabarakatuh

Company Profile
Para pemangku kepentingan dan Dear respected stakeholders and
pemegang saham yang terhormat, shareholders,

Segala puji bagi Allah SWT Yang Maha All praise is due to Allah Almighty, may
Mencukupi, shalawat dan salam semoga prayers and peace always abundant over
senantiasa melimpah atas Rasul-Nya, His Prophet, Muhammad SAW. Praise be

Operational and Business Review

Muhammad SAW. Puji syukur kita to Allah Almighty that BNI Syariah has
panjatkan karena berkat rahmat Allah successfully passed 2014. It’s an honor for
SWT, BNI Syariah berhasil melalui tahun me on behalf of the Board of Directors to
2014 dengan baik. Suatu kehormatan present the Annual Report of BNI Syariah
bagi saya atas nama Direksi untuk for the fiscal year 2014.
menyajikan Laporan Tahunan BNI Syariah
tahun buku 2014.

Management Discussion and Analysis

Kondisi Perekonomian tahun Economic Condition in 2014
2014

Kondisi ekonomi Indonesia pada tahun Indonesia’s economic condition in 2014

2014 diwarnai dengan dinamika politik was characterized by political dynamics
melalui penyelenggaraan Pemilu dan through the holding of General Election
rencana penarikan stimulus ekonomi and the withdrawal plan of economic

Good Corporate Governance

oleh Bank Sentral AS (The Fed). Menurut stimulus by the US Federal Reserve (The
Bank Indonesia, perekonomian Indonesia Fed). According to Bank Indonesia, the
tahun 2014 tumbuh sebesar 5,02% Indonesian economy in 2014 grew by
melambat dibandingkan dengan 5,78% 5.02% or lower than the previous year of
pada tahun sebelumnya. Perlambatan 5.78%. The economic slowdown, among
ekonomi tersebut antara lain dipengaruhi others, was influenced by the falling
oleh ekspor yang menurun, terbatasnya exports, limited government consumption
konsumsi pemerintah seiring dengan in line with the budget savings program
Corporate Social Responsibility

program penghematan anggaran dan and also the limited growth of investment
kegiatan investasi yang masih tumbuh activities. On the other hand, inflation

Dinno Indiano
Auxiliary Information

Direktur Utama
President Director

Upholding The Spirit of Hasanah

 32 PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report
2014 Performance

Laporan Manajemen
Management Reports

terbatas. Di sisi lain, inflasi tetap terkendali di tengah tekanan remained under control despite the high pressure and recorded
yang tinggi dan dibukukan di 8,36% (yoy), lebih rendah dari at 8.36% (yoy), lower than the previous year of 8.38% and was
8,38% pada tahun sebelumnya dan berada di atas sasaran above the inflation target set by BI at 4.5±1%. The increase
Management Reports

inflasi yang telah ditetapkan BI sebesar 4,5±1%. Kenaikan in inflation was mainly due to the impact of increasing price
inflasi terutama disebabkan pengaruh kenaikan harga BBM of subsidized fuel which caused the weakening of public
bersubsidi yang menyebabkan pelemahan daya beli masyarakat purchasing power which eventually restrained the consumption
sehingga menekan konsumsi dan dampak gejolak harga pangan and also the volatility impact of domestic food price at the end
domestik pada akhir tahun 2014. Sementara itu nilai tukar of 2014. Meanwhile, the Rupiah exchange value in 2014 was
Rupiah di 2014 mengalami depresiasi terhadap Dolar AS namun depreciated against the US Dollar but recorded an appreciation
mencatat apresiasi terhadap mata uang mitra dagang utama compared to the currency of other major trading partners.
lainnya. Tekanan terhadap Rupiah dipengaruhi oleh faktor Pressure on the Rupiah was influenced by external factors,
Company Profile

eksternal, yaitu kekhawatiran terhadap normalisasi kebijakan namely the concern toward the normalization of The Fed’s policy,
The Fed, dinamika geopolitik dan perlambatan ekonomi global. geopolitical dynamics, and the global economic slowdown.
Sementara dari faktor internal, pelemahan Rupiah dipengaruhi Meanwhile, the weakening of Rupiah from the internal factor
oleh perilaku investor yang menunggu program kerja kabinet was influenced by the investors behavior of wait-and-see upon
baru pemerintah ke depan. the work program of new cabinet government.
Operational and Business Review

Satu hal yang menarik perhatian adalah kinerja perbankan One thing interesting fact was that the performance of sharia
syariah yang menunjukkan pertumbuhan lebih baik banking which showed better growth than the national banking.
dibandingkan dengan perbankan nasional. Hal ini ditunjukkan This was indicated by the figure of Compound Annual Growth
dengan angka Compound Annual Growth Rate (CAGR) Rate (CAGR) which was higher than the CAGR of national
yang lebih tinggi daripada CAGR perbankan nasional. CAGR banking. CAGR of sharia banking in terms of assets, financing
perbankan syariah pada aset, pembiayaan dan DPK selama and Third Party Fund (DPK) during the period of 5 years was
kurun waktu 5 tahun terakhir sebesar 32,74%, 33,57% dan 32.74%, 33.57%, and 33.04%. While the CAGR of national
Management Discussion and Analysis

33,04%. Sedangkan CAGR pada perbankan nasional sebesar banking was 17.25% on assets, 20.85% on financing, and
17,25% pada aset, pembiayaan sebesar 20,85% dan DPK 15.83% on DPK.
sebesar 15,83%.

Kinerja perbankan syariah per 31 Desember 2014 menunjukkan Performance of sharia banking as of December 31, 2014
aset meningkat menjadi Rp272,34 triliun dibandingkan posisi showed an increase in assets amounted to Rp272.34 trillion
2013 sebesar Rp242,28 triliun. Dengan berbagai upaya sosialisasi compared to the position of 2013 by Rp242.28 trillion. Along
yang dilakukan, pemerintah bekerja sama dengan perbankan with the implementation of various socialization activities, the
syariah menjadikan pangsa pasar aset perbankan syariah sebesar government cooperated with the sharia banking to generate the
Good Corporate Governance

4,85% terhadap perbankan nasional. Hal ini menunjukkan assets market share of sharia banking amounted to 4.85% of
bahwa meskipun keadaan ekonomi global dan internal the national banking. This achievement indicated that despite
yang kurang menentu, perbankan syariah tetap mengalami the uncertainty of global and internal economic situation, sharia
pertumbuhan. banking still managed to grow.
Corporate Social Responsibility
Auxiliary Information

Upholding The Spirit of Hasanah

PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report 33

2014 Performance
Laporan Manajemen
Management Reports

Kami percaya bahwa BNI Syariah dapat menjadi bank yang

Management Reports
tumbuh berkelanjutan di masa depan dengan membangun
landasan yang kuat dari sekarang.
We believe that BNI Syariah could become a bank
which grow sustainably in the future by building a strong foundation
from now on.

Company Profile
Operational and Business Review
Kinerja BNI Syariah di 2014 Performance of BNI Syariah in 2014

BNI Syariah kembali menunjukkan kinerja yang kuat di tahun BNI Syariah has shown another solid performance in 2014 with
2014 dengan membukukan pertumbuhan jumlah aset sebesar a growth in total assets amounted to 32.52% reaching Rp19.49
32,52% mencapai Rp19,49 triliun dibandingkan tahun trillion compared to the previous year amounted to Rp14.71
sebelumnya sebesar Rp14,71 triliun. Pembiayaan meningkat trillion. Financing increased by 33.79% to Rp15.04 trillion and
sebesar 33,79% menjadi Rp15,04 triliun dan Dana Pihak Ketiga Third Party Fund (DPK) grew by 42.24% to Rp16.25 trillion.

Management Discussion and Analysis

(DPK) tumbuh 42,24% menjadi Rp16,25 triliun. Laba bersih yang Net income was booked at Rp163.25 billion, an increase of
berhasil dibukukan adalah sebesar Rp163,25 miliar atau tumbuh 38.98% from the previous year and exceeded the targets set at
sebesar 38,98% dari tahun sebelumnya dan melampaui target the beginning of the year which amounted to Rp130.23 billion.
yang telah ditetapkan di awal tahun yakni sebesar Rp130,23 This achievement was achieved particularly by adhering to the
miliar. Pencapaian ini tentunya berhasil diwujudkan terutama banking practices that emphasize the prudent principle.
dengan berpegang teguh pada praktik perbankan yang
menekankan prinsip kehati-hatian.

Good Corporate Governance

Selain itu, rasio keuangan utama secara keseluruhan juga In addition, the achievement of key financial ratios in general
menunjukkan pencapaian yang positif di atas target yang also showed a positive achievement over the set targets. Said
telah ditetapkan. Beberapa rasio tersebut antara lain rasio Non ratios, among others, include the ratio of Non Performing
Performing Financing (NPF) tercapai sebesar 1,86% dari target Financing (NPF) reached 1.86% of the target of 1.98%, Return
1,98%, Return on Asset (ROA) sebesar 1,27% dibandingkan on Assets (ROA) at 1.27% from the target of 0.97%, BOPO
target 0,97%, BOPO (OER) yang berhasil ditekan di angka (operating expenses toward operating revenue/OER) was
85,03% dari target 86,26% dan Capital Adequacy Ratio (CAR) successfully suppressed at 85.03% of the target of 86.26% and
yang tercapai sebesar 18,42% dari target 17,98%. the Capital Adequacy Ratio (CAR) at 18.42% of the target of
Corporate Social Responsibility

17.98%.

Secara keseluruhan, BNI Syariah berhasil menunjukkan kinerja Overall, BNI Syariah has successfully demonstrated good
yang baik dan memenuhi sebagian besar target yang telah performance and met most of the targets set. In 2014 almost all
ditetapkan. Jika dibandingkan dengan kinerja tahun sebelumnya indicators showed positive growth compared with the previous
maka pada 2014 ini hampir semua indikator menunjukkan year’s performance.
pertumbuhan positif.
Auxiliary Information

Upholding The Spirit of Hasanah

 34 PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report
2014 Performance

Laporan Manajemen
Management Reports

Membangun Landasan Perbankan Syariah yang Building a Strong Platform for Sharia Banking
Kuat

Dengan pencapaian coverage ratio pada angka 90,87%, BNI With the achievement of the coverage ratio at 90.87%, BNI
Management Reports

Syariah memandang bahwa coverage ratio memiliki peranan Syariah considers that the coverage ratio has an important role
penting dalam membangun citra bank yang kokoh di mata in building a robust bank’s image in the eyes of customers and
nasabah dan calon nasabah. Meskipun coverage ratio tidak prospective customers. Although the coverage ratio does not
menjadi satu perhatian yang khusus baik oleh OJK maupun di serve as mandatory indicator both by the FSA (Financial Services
perbankan syariah pada umumnya, BNI Syariah berkomitmen Authority/OJK) as well as in sharia banking in general, BNI
untuk terus meningkatkan tren coverage ratio perusahaan Syariah is committed to continuously improving coverage ratio of
dengan tujuan untuk meningkatkan kepercayaan pemegang the company with the aim to increase the trust of shareholders,
saham, nasabah maupun calon nasabah terhadap BNI Syariah. customers and prospective customers to BNI Syariah. We believe
Company Profile

Kami percaya bahwa BNI Syariah dapat menjadi bank yang that BNI Syariah could become a bank which grow sustainably
tumbuh berkelanjutan di masa depan dengan membangun in the future by building a strong foundation from now on.
landasan yang kuat dari sekarang. Harapan kami di masa Our expectation for the future is to realize the achievement of
mendatang adalah untuk mewujudkan pencapaian profitabilitas profitability which is directly proportional to the increasing trend
yang berbanding lurus dengan tren coverage ratio yang semakin of coverage ratio.
ditingkatkan.
Operational and Business Review

Menjawab Tantangan dengan Strategi Answering Challenge with Strategy

Salah satu tantangan utama BNI Syariah untuk mewujudkan One of the main challenges faced by BNI Syariah in realizing
kinerja yang positif berasal dari kondisi politik yang diperkirakan positive performance was derived from the political conditions
memanas di tengah tahun seiring dengan diselenggarakannya which was expected to heat up in the middle of the year in line
Pemilu. Hal ini menyebabkan jangka waktu yang dimiliki BNI with the General Election. This led to a shorter period in which
Management Discussion and Analysis

Syariah untuk dapat mewujudkan kinerja yang positif dan BNI Syariah has approximately only about six months in realizing
memenuhi target kurang lebih hanya akan efektif di sekitar a positive performance and to meet the target. To answer this
enam bulan. Untuk menjawab tantangan tersebut, BNI challenge, BNI Syariah brace itself to continue the front loading
Syariah memantapkan langkah untuk melanjutkan strategi strategy to optimize performance in the early years which has
memaksimalkan kinerja di awal tahun (front loading) yang telah been implemented since 2013. One thing we should be grateful
diimplementasikan sejak 2013. Satu hal yang patut kita syukuri was the proper implementation of front loading strategy in
bersama yakni implementasi yang tepat dari strategi front 2014 has shown a considerable significant growth in almost all
loading pada 2014 ini ditunjukkan dengan pertumbuhan yang financing segments of BNI Syariah.
Good Corporate Governance

cukup signifikan pada hampir semua segmen pembiayaan yang

dimiliki BNI Syariah.

Faktor-faktor yang turut mendukung keberhasilan strategi Factors that contributed to the success of the strategy that had
yang telah disusun oleh BNI Syariah terutama terletak pada been developed by BNI Syariah mainly due to the maturity of
matangnya sistem operasional yang telah dibangun sejak 2012 the operating system that has been built since 2012 and it has
dan dibuktikan pada pencapaian kinerja yang optimal. Selain been proven to generate optimal performance. In addition,
itu, SDM yang berkualitas dan memiliki komitmen yang kuat qualified and committed human resources was also a major
Corporate Social Responsibility

terhadap perusahaan juga menjadi faktor utama BNI Syariah factor in realizing these achievements. Therefore, BNI Syariah
dalam mewujudkan pencapaian tersebut. Oleh karena itu BNI assumed that one of the biggest challenges in 2014 was to keep
Syariah beranggapan bahwa salah satu tantangan terbesar di improving the productivity of human resources.
2014 adalah untuk tetap meningkatkan produktivitas SDM.
Auxiliary Information

Upholding The Spirit of Hasanah

PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report 35

2014 Performance
Laporan Manajemen
Management Reports

Selain strategi tersebut di atas, di tahun 2014 BNI Syariah juga In addition to the above-mentioned strategy, in 2014 BNI
menitikberatkan kinerjanya pada upaya penguatan target pasar Syariah also focused on strengthening its performance targets
komersial. Direksi memandang bahwa strategi ini perlu untuk the commercial market. The Board of Directors considered that

Management Reports
diterapkan demi mendorong kinerja segmen komersial selain this strategy was required to be applied in order to drive the
tetap meningkatkan pencapaian di segmen konsumer, produktif, performance of the commercial segment in addition to improve
mikro dan bisnis kartu. Berbekal modal utama tersebut, BNI the achievement in the segment of consumer, productive, micro
Syariah memantapkan langkahnya untuk menyongsong and hasanah card. Armed with these main strategy, BNI Syariah
tantangan dan mengubahnya menjadi peluang. confidently embraced the challenges and turned them into
opportunities.

Company Profile
Peran Komite-Komite di bawah Direksi Role of Committees under the Board of Directors

Sepanjang tahun 2014 komite di bawah Direksi telah Throughout 2014, the committees under the Board of Directors
menjalankan perannya dengan baik dan bekerja sesuai dengan have performed their role properly and worked in accordance
tugas dan tanggung jawabnya masing-masing. Setiap komite with their respective duties and responsibilities. Each committee
secara berkala melakukan pertemuan untuk membahas meets regularly to discuss the work program or conduct a review
program kerja atau melakukan review terhadap aturan yang of existing rules adapted to the development of the condition.

Operational and Business Review

ada disesuaikan dengan perkembangan kondisi. Kinerja yang This good performance was mainly supported by a strong
baik ini terutama didukung oleh sinergi yang kuat di antara synergy between the members of the Board of Directors to
anggota Direksi untuk fokus pada satu tujuan bersama. Tentunya focus on a common goal. Certainly, the commitment of constant
komitmen untuk senantiasa melakukan peningkatan juga akan improvement shall also be put forward so as BNI Syariah is able
dikedepankan agar BNI Syariah dapat mewujudkan kinerja yang to realize optimal performance.
optimal.

Management Discussion and Analysis

Tata Kelola yang Baik Good Governance

Dengan berbangga hati saya mewakili Direksi juga ingin On behalf of the Board of Directors, I am proudly grateful upon
mengucapkan syukur atas pencapaian BNI Syariah sebagai the achievement of BNI Syariah as the winner of Annual Report
pemenang ajang Annual Report Award 2013 pada kategori Award 2013 in the category of Private Financial Non-Listed. We
Private Financial Non Listed. Kami memandang bahwa consider that this achievement is a manifestation of excellent
pencapaian ini merupakan perwujudan dari implementasi GCG implementation of GCG by upholding the principle of ‘beyond
yang luar biasa baik dengan memegang teguh prinsip ‘beyond compliance’. Therefore, BNI Syariah also believes that the course

Good Corporate Governance

compliance’. Oleh karena itu, BNI Syariah juga meyakini bahwa of business should remain in the corridor of sharia. Thus, BNI
jalannya bisnis harus tetap berada di koridor syariah. Untuk itu, Syariah also seeks to improve business capabilities by complying
BNI Syariah juga selalu mengupayakan untuk meningkatkan with the applicable legislation and regulations, as well as to the
kapabilitas bisnis dengan mematuhi peraturan perundang- principles of Good Governance (GCG).
undangan yang berlaku serta prinsip-prinsip Tata Kelola Yang
Baik (GCG).

Terkait hal ini, BNI Syariah juga telah melakukan self assesment Upon this matter, BNI Syariah has conducted a self-assessment
Corporate Social Responsibility

terhadap penerapan GCG tahun 2014 dengan hasil yang of the GCG implementation in 2014 resulting in good category.
memposisikan Bank dalam kategori baik. Pencapaian ini This achievement encourages BNI Syariah commitment toward
tentunya semakin mendorong BNI Syariah untuk terus komitmen continuous improvement.
terhadap upaya penyempurnaan yang berkesinambungan.

Terkait dengan keberadaan Direksi sebagai bagian dari struktur Regarding the existence of the Board of Directors as a part of
GCG, pada kesempatan ini kami juga ingin menyampaikan the GCG structure, on this occasion we would to inform that in
bahwa di tahun 2014 tidak terdapat perubahan pada susunan 2014 there was no change in the composition of the Board of
Auxiliary Information

anggota Direksi BNI Syariah. Directors of BNI Syariah.

Upholding The Spirit of Hasanah

 36 PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report
2014 Performance

Laporan Manajemen
Management Reports
Management Reports
Company Profile
Operational and Business Review

Prospek 2015 Prospect of 2015

Mengingat bahwa kondisi perekonomian di tahun 2015 Considering that the economy prediction in 2015 does not much
diprediksi tidak jauh berbeda dengan 2014, maka BNI Syariah differ from 2014, BNI Syariah will implement the front loading
akan tetap menjalankan strategi front loading sebagai upaya strategy as a major effort to achieve positive performance. BNI
Management Discussion and Analysis

utama untuk mewujudkan kinerja positif. Tentunya BNI Syariah Syariah will certainly remain optimistic with projected figures
akan tetap optimis dengan angka proyeksi yang disesuaikan that are adjusted to the realities that await the bank in 2015. In
dengan realita yang menunggu bank di tahun 2015. Dalam this regard, in 2015 BNI Syariah has set a growth target in range
hal ini, pada tahun 2015 BNI Syariah telah menetapkan of 20%, with a growth target in financial and non-financial
target pertumbuhan pada kisaran angka 20%, dengan target indicators that does not differ significantly from 2014.
pertumbuhan pada indikator finansial dan non finansial yang
tidak jauh berbeda dengan tahun 2014.
Good Corporate Governance

Dengan mempertimbangkan kondisi tersebut, BNI Syariah Taking into account these conditions, BNI Syariah carries out
mengusung tema “Strive for Quality” sebagai cerminan the theme of “Strive for Quality” as a reflection of the spirit
semangat untuk mengejar pertumbuhan dari sisi kualitas. to pursue growth in terms of quality. By maintaining a good
Dengan menjaga kualitas yang bagus baik dari produk maupun quality in both products and other banking activities, BNI Syariah
kegiatan perbankan lainnya maka BNI Syariah yakin untuk is confident to realize an increase in profitability compared
mewujudkan profitabilitas yang semakin meningkat dari tahun to previous year. One of the efforts to realize the said quality
sebelumnya. Salah satu upaya untuk mewujudkan kualitas yang is to increase efficiency of BOPO (operating expenses toward
dimaksud adalah dengan meningkatkan efisiensi BOPO (OER) operating revenue/OER) and HR productivity, in addition to the
Corporate Social Responsibility

dan produktivitas SDM, selain pemberian pembiayaan yang tetap selective financing which prioritizing the prudent principle.
dilakukan secara selektif dan mengutamakan prinsip kehati-
hatian.

Pada semester I 2015 BNI Syariah juga berencana untuk In the first half of 2015, BNI Syariah also plans to issue sukuk
menerbitkan sukuk dengan tujuan utama market profiling, with the main purpose of market profiling, in order to meet the
dalam rangka pemenuhan likuiditas jangka panjang perusahaan. company’s long-term liquidity. Certainly, this will be an important
Tentunya hal ini akan menjadi momentum penting bagi BNI momentum for BNI Syariah to step into the capital market.
Auxiliary Information

Syariah memasuki pasar modal.

Upholding The Spirit of Hasanah

PT Bank BNI Syariah
Laporan Tahunan 2014 Annual Report 37

2014 Performance
Laporan Manajemen
Management Reports

Apresiasi Kami Our Appreciation

Seluruh jajaran Direksi mengucapkan apresiasi dan terima The entire Board of Directors would like to express profuse
kasih yang sebesar-besarnya kepada para pemegang saham, appreciation and gratitude to shareholders, stakeholders

Management Reports
pemangku kepentingan, serta mitra usaha. Apresiasi mendalam and business partners. Deep appreciation is also particularly
khususnya juga ditujukan kepada Dewan Komisaris, Dewan addressed to the Board of Commissioners, Sharia Supervisory
Pengawas Syariah, komite-komite terkait, serta seluruh Board, relevant committees, as well as all employees who have
karyawan yang turut berkontribusi mendukung pertumbuhan contributed to support the growth and development of BNI
dan perkembangan BNI Syariah. Berbekal dukungan penuh Syariah. Along with the full support of all parties, BNI Syariah is
dari seluruh pihak, BNI Syariah berkomitmen untuk dapat terus committed to keep delivering benefits for all parties in addition
memberikan manfaat serta maslahat bagi seluruh pihak selain to achieving significant growth and realizing strong sustainability.
meraih pertumbuhan signifikan dan mewujudkan keberlanjutan

Company Profile
yang kokoh.

Wabillahi taufik wal hidayah Wabillahi taufik wal hidayah

Wassalamualaikum warahmatullahi wabarakatuh Wassalamualaikum warahmatullahi wabarakatuh

Operational and Business Review

Atas nama Direksi,
On behalf of the Board of Directors,

Management Discussion and Analysis

Dinno Indiano
Direktur Utama
President Director

Good Corporate Governance

Corporate Social Responsibility
Auxiliary Information

Upholding The Spirit of Hasanah